本片乃张彻导演的武侠神话电影，描述汉末三国分立，魏武帝曹操（白彪），初为汉相，挟天子之令诸侯；东吴孙策（赵国），骁勇善战，据有江东，人比项羽，称之小霸王，与曹敌袁绍联盟。时有道人于吉（程天赐），修练「神通术」，以符水治病，甚得众心，人称「于神仙」；孙以于妖言惑众，执而囚之，以时正天旱，令其求雨，不得则杀之。于果嘘气成雨，众皆罗拜，孙更怒，立命斩之，但于道术已成，被斩元神脱体飞出，反戏弄孙……

乾隆年间，国泰民安，然此时反清势力也甚为活跃。反清帮会红花会第四把交椅文泰来和妻子骆冰被朝廷鹰爪困在三道沟，经武当派名宿陆菲青的引荐前往名震西北的老英雄周仲英的铁胆庄避难。与此同时，陆菲青的师弟、效力朝廷的张召重尾随而至，以重兵要挟铁胆庄交出文泰来。虽然文藏身暗道，却被张诱骗周仲英年幼的儿子指出文等人的藏身所在。骆冰和余雨同侥幸逃出，路遇红花会总舵主陈家洛，众人一同返回铁胆庄。与此同时，外出归来的周仲英得知庄内的变故，愤而打死自己的儿子。经过一番拚斗，铁胆庄与红花会消除误会，冰释前嫌，周亦带着女儿随红花会同行营救文泰来…… 本片根据武侠小说作家金庸的同名原著改编。

罗伯图（石天 饰）和母亲生活在纽约的唐人街，年届三十的罗伯图风流成性毫无成家的打算，老母不能忍受他的浪荡下了逼他与中国姑娘结婚的最后通牒。罗伯图只得返回香港，投奔姑妈，与表弟张大个儿（曾志伟 饰）展开追女计划。大个儿痴迷女明星林小霞（张天爱 饰），存心在表弟面前炫耀的罗伯图展示国外追女先进经验，以保龄球对决赢得接近林小霞的资格，二人自此打得火热，大个儿中计反被晾在一边。餐厅服务生阿花（刘蓝溪 饰）对罗伯图一见钟情，后者也借机与阿花接触，岂料被林小霞看破，拂袖而去，罗伯图尽力挽回和女明星的关系，同时阿花也在父亲的教授下对罗伯图开展了一场倒追好戏。

十八年前，胡斐之父胡一刀与苗人凤交换刀剑比武，被己刀伤，继而身亡，原来胡之刀早被田归农涂上毒药；苗人凤妻子南兰被田归农勾引，竟抛夫弃女。后来田归农更以毒粉弄瞎苗人凤双眼，胡斐见苗人凤受此遭遇，决定代其向药王求救，也因此碰上一生中最爱的药王传人程灵素。

本故事由著名電視監製蕭笙提供，導演為魯俊谷；故事描述，武林中有一件失落已久之神器，據說得之者可練成聖火神功，天下無敵，江湖中人均欲據為己有，因而互相殘殺；其中青年俠士尹青松夫婦取得藏令訣後，遭峨嵋靜音大師（劉雪華飾）及黑道魔頭谷半怪（白彪飾）所殺，幸遺孤尹天仇（莫少聰飾）遭江湖奇人幽冥鬼臾（郭追飾）所救；尹長大後，鬼取出當年在其身上發現的藏令訣，囑其下山取聖火令練功復仇……