一位年轻的女剑客有隐身能力，并喜欢对人恶作剧，后来她惹怒了恐怖分子和强盗，不得不去对付他们。战斗中女剑客中毒，一位英俊的医生救了她，康复后她把其余的坏人都赶走了，而医生则在寻找治疗隐身的方法。

影壇鬼才王晶早期一部國際視野的動作電影，全片除了充滿越戰式的遊擊戰鬥，還有傳統的埋身肉搏，並在泰國實地取景；劇情局中有局，不到最後，不知真相。故事講述，巨富之女賀盈（余安安）聘請羅力（狄龍）擔任一項危險工作，必須於七天之內到柬埔寨，從殺手乃汶（高飛）手上奪回一盒錄有商業秘密之錄音帶。羅力為了一百萬酬勞，毅然與賀盈訂定合約，並召集好友阮南星（陳惠敏）、紅番（王龍威）、雷泰（羅烈）、白蘭氏（陳百祥）、咖喱（汪禹）組織一支敢死隊，潛入柬埔寨與遊擊隊交涉。羅力等人扮成走私客直赴遊擊隊基地，埋下計時炸彈，將基地炸毀，更成功將乃汶交到賀盈手上。羅力以為任務完成，不料整個事件背後原來有極大陰謀……

导演李翰祥摆脱了以往拍古装宫廷历史片的完整方式，改用说书人的态度，风趣而技巧地叙谈有关乾隆的轶闻掌故，并着重于君臣雅趣的斗智及民俗方言的特色。如纪晓岚赤膊编修四库全书，乾隆突然驾临，来不及穿衣，躲到桌子下面仍被乾隆叫出来，好在他机智，才避免欺君之罪。乾隆微服私访，显露出一般平民的喜怒及爱打抱不平的爱心，看来更有亲切感和真实感。 开场花了将近十分钟讲述乾隆身世的由来，从雍正偶遇李佳氏，到少年弘历救助祖父，巧对对联，甚讨康熙欢心，打下成为皇帝的基础，把乾隆的来历交代得清清楚楚。画面一转，电影忽然开始详细介绍乾隆皇帝的生平，紫禁城内他的库藏，爱物，功绩。笔者忽然有看到老式纪录片的感觉，李导真是想怎样便怎样啊。从编纂四库全书的叙述开始，回到剧情故事，井淼扮演的纪晓岚出场，先讲了两个得罪人的黄段子，表现他的歪才，再接上著名的“书房妙解老头子”一段，刘永所演的乾隆这时也正式出场。其后是王昆扮演的刘墉在皇帝面前争“罗锅”封号和跳湖遇见屈原两个故事，组成电影的上半部。有李保田的珠玉在前，总觉得刘墉应该是干瘦的，王昆的胖脸更像贪官。不过由于故事有趣，拍得也生动，并不会觉得很不适。后半部是正题的乾隆游江南了，主要故事发生在扬州的一个小茶楼上，王沙把一个多嘴的店小二演得声情并茂，他口沫横飞花了将近二十分钟给乾隆上了一堂趣味盎然的民间风情课，像什么“人到扬州老，船到瓜洲小”，广州称人都称“佬”，真是了解不少民间事，开拓皇帝和观众的视野。最后一场大战以喜剧的方式展开，闹腾得整条街不得安宁，乾隆也就此认识了周日清，顺便惩罚贪官污吏。

魯俊谷、張權、于洋三人乃沙煲兄弟，三人合力獲得寶物「雙面神」，不料卻給胡錦起尾注，將三人毒殺，獨吞「雙面神」，三沙煲兄弟臨死前囑其妻子以沙煲鐲鍊為憑，使其後人相認，並設法將寶物奪回。劉永、梁家仁及梁韻蕊是他們的後人，在不打不相識之下重逢，為了完成三人亡父的遺志，三人齊心向胡錦偷回寶物。梁韻蕊早已混入胡錦家中，色誘胡錦之子汪禹，作為內應查出「雙面神」之收藏地點。劉永與梁家仁則扮鬼扮馬，偷天換日，最後偷得雙面神！

以“反清复明”为口号的天地会被朝廷追捕，天地会恐被清廷一网打尽，遂将会员名册送往机密地点。天地会中人红娘子遇上刚直的捕快阿云，暗中利用他送出名册，期间遇上聪敏的阿寸，两人为生计不惜去踢馆，还参加舞狮比赛。及后红娘子被杀，阿云和阿寸从中觉醒，代红娘子执行任务，但两人却身负重伤，生命危在旦夕……